年终奖来了!从1万到上百万 金融业年终奖大揭秘

2018年，金融业依旧寒风瑟瑟。“金融民工们”忙活一年了，年终奖能收获几成？

《国际金融报》记者采访了包括银行、保险、信托、券商、基金等行业的数十位内部人士，以期揭秘金融业的冷暖生态。

1

银行：“比上不足，比下有余”

在当前经济增速下滑、实体经济不振、银行不良贷款上升、互联网金融冲击的形势下，银行“躺赚”的好日子早已一去不复返。于是，近年银行员工待遇下降已成为一件不足为奇的事情。

据《国际金融报》记者了解，一般来说，银行没有设立专门的年终奖，而每个季度都会向员工发放绩效奖金，第四季度的绩效奖金一般被当作年终奖，有时候相比其他季度会多一些。

如今经济形势面临下行压力，银行业遭遇“寒冬”，前台一线业务部门员工感受颇深。

某华东地区国有银行对公业务客户经理半开玩笑道：“真是想多了，没有年终奖一说，想都不要想，之前的绩效奖金还没发下来呢。”

“对公业务现在很难做，尤其涉及到传统行业的。现在经济形势不好，有的企业经营情况不佳，要时时刻刻关注贷款质量，做好防风险任务和控制不良率。我们的基本工资不算高，都靠着每季度的绩效奖金，现在还得面临绩效奖金发不下来的情况，年终奖就不要想了。”上述客户经理坦言。

不过，记者发现，今年银行的年终奖并未出现大幅“缩水”现象。但不同的银行、区域、部门，乃至同一个银行不同的支行网点，年终奖都有不小的差异。

“我们行今年年终奖的情况应该和去年大体持平。”某农商行高管表示，“具体来看，今年对公业务新的增长点比较少，存款也还是得找关系去拉，完成得不是很好”。

据了解，不同分行营业部员工得到的年终奖都会不同，因为年终奖会与各营业部的绩效挂钩。“如果分行营业部亏损，可能员工的年终奖就会很少或者没有”，上述农商行高管对《国际金融报》记者坦言。

刚入职某国有银行北京分行柜员岗位不满一年的小张（化名）告诉记者，入职时承诺的收入据说只要不在排名倒数的支行，都能达到。如果分到排名前几的支行，这次的年终奖就还挺理想的，能拿到七八万元左右。

此外，不同的业务部门，年终奖也会存在差别。“机构业务部门主要看任务完成情况，一般金融市场部、同业部的会高一些。”上述农商行高管表示。

同样以绩效为考核的前台业务部门，互相之间的差异也很大。例如，因金融科技创新力度加大，某城商行人士表示，他所在的直销银行部门，由于业务比较新，今年做得也不错，所以年终奖还算正常水平，总体来说是“比上不足，比下有余”。

2

保险：“别说年终奖，连年会都没了”

2018年很多保险公司面临转型，回归保障本源，保费下降。在此背景下，保险公司的年终奖发放会不会受影响呢？

《国际金融报》记者访问了大大小小20多家保险公司的员工，试图寻找答案。

“我们2018年没有年终奖，连年会都没有了。”某中型国资寿险公司内勤对记者大倒苦水，称公司业绩连续亏损，整个中后台部门都不会发放年终奖，不过前台业务部门估计会有业务提成。

一家中小型财险公司的理赔人员在谈及2018年年终奖时，更是愤愤不平。“估计以后几年都不会有年终奖了吧。”该员工直言，公司2018年在信用保险这块踩雷P2P行业，亏损很严重，估计整个公司都不会发年终奖。

上述员工还表示，公司在2017年还没有踩雷P2P的时候，都有发年终奖，还数信用保险部门的年终奖最多。自从2018年下半年信用保险这块亏损严重，公司就陆续有很多人离职。

除了信用保险部门的同事不允许离职外，其他部门的人基本上完全换了一拨人，而办公室和人力资源部门都像整体“消失”了一样。

不过，谈到“年终奖”，也有些保险公司员工反应不同。

“2018公司的年度业绩目标顺利达成，所以我们年终奖应该是有的，和上一年差不多。”有好几家寿险公司的员工都给出了类似的回答，言语间溢出满满的欢喜。

据记者了解，保险公司的年终奖发放一般分为两种情况：一种是不和公司业绩挂钩：到了年终，多发几个月的月薪，比如发13薪、14薪；一种是和公司业绩挂钩：年终奖一般为12个月月薪之和的10％或20％，再乘以个人的绩效系数，比如月薪一万元，当年公司业绩达标，个人绩效也满分，那么绩效系数就是1，年终奖就等于12万元x1x10％或20％，也就是能拿到1．2万元或2．4万元的年终奖。根据个人绩效和公司业绩达成情况，年终奖会有所浮动。

此外，保险公司的总公司和分公司的年终奖构成体系也会不同，中后台部门和前台业务部门的年终奖构成也有很大差别，甚至每个员工的年终奖发放情况都不同，不单看绩效，还要根据个人与公司所签的合同来定。

当然也有个别保险公司，往年都不发放年终奖，不管公司业绩如何都一样。所以，这类公司的员工对于年终奖也就没什么期待。

对于保险公司、保险经纪公司或保险代理公司的销售业务员来说，年终奖受保险公司业绩的影响并不明显。

事实上，很多销售业务员是没有年终奖的，收入来源就是销售产品的佣金收入、增员的额外提成以及带团队的奖金。

“2018年收入必定会比上一年增加。”多个保险一线销售业务员对记者坦言，随着消费者对保险的需求越来越强烈，加上在行业内积累了一定的人脉，2018年的佣金收入还算可观。

3

信托：“通道业务没了，年终奖普降”

信托公司多年来一直处于金融业年终奖的“霸主”位置。2018年又如何呢？

“2018年，信托行业整体情况并不好。不过，各家公司的差异比较大，业绩好的信托公司，年终奖还是会按劳分配，多劳多得。”一位华北地区信托公司负责人对《国际金融报》记者称，信托公司的业务团队很明确，年终奖发多少，直接与创收规模挂钩。

回顾2018年的信托行业环境，上海地区一家信托公司的业务总监向《国际金融报》记者坦言，资管新规背景下，通道业务明显收缩，做业务“没有最难，只有更难”。

该总监告诉记者，在去杠杆大背景下，2018年基本已经没有通道业务可做，业务转型压力很大，还要面临合规、风控、监管等难题，年终奖只能“听天由命”。

上述负责人向记者介绍，信托公司的薪资主要由基本工资和绩效奖金组成。有些信托公司是年终一次性发放绩效奖金，有的公司是分数次发。信托公司业务部门为了方便，直接将绩效奖金等同于年终奖。

至于年终奖的考核机制，该负责人表示，信托公司的中后台会进行工作综合评价。“如果完成全年设定目标，超出部分按照一定比例提取奖金，这部分奖金首先满足一线人员的激励，剩余的发给中后台”。

一位华北地区信托公司经理称，往年来看，信托经理年终奖在20万到50万元，其中30万到40万元较为普遍。一般信托员工每月有1万元左右的底薪，全年工资（含底薪）税后在30万到60万元之间。能拿到100万元以上的，大多是部门总、副总级别。“不过，2018年信托公司整体奖金都会下滑”。

信托行业研究员袁吉伟对《国际金融报》记者表示，今年信托通道业务有明显萎缩，尤其是依靠通道业务做大规模的信托公司，今年尤其难过，年终奖更是大幅下降。

“由于年终奖与公司经营绩效、发展均相关，年终奖有涨有跌也正常。”另一家头部信托公司的高管表示，2018年信托公司经营确实较为艰难，这一点从各家公司业绩报告中有明显体现。这不仅仅是受资管新规的冲击，更重要的是整个经济环境变化较大。

该高管进一步表示，面临2018年的严峻形势，公司加大了延付比例，从员工到高管，延付比例都有不同程度加大。

某信托公司的财富中心相关负责人认为，近年来，信托公司年终奖一大趋势性变化就是，差距越来越大。原来行业景气，信托公司整体盈利，大家奖金都差不多，现在差距越来越大，因为业务不好做了，强者更强，弱者更弱。

此外，2018年，多家信托公司面临频繁违约“爆雷”事件，业务员拿到的奖金多少也与风险项目暴露有关。上述信托公司高管称：“因为项目逾期，个别业务员这几年都没拿到奖金。如果出现风险项目，应得奖金不会发，还会扣钱。等到项目处置完毕，资金收回后，也要将应得的奖金打折给到业务员。”

4

券商：“期望不高，落袋为安”

“今年是亏损的，你觉得还有钱发吗？”某中小型券商业务部门人士对《国际金融报》记者眉头紧锁，“我们能有年终奖就很开心了”。

2018年A股波动加剧，行情寡淡之下，成交量大幅下滑，券商多条业务条线承压显著。在靠天吃饭的属性下，券商人士对自家年终奖的发放情况，预估如何呢？

《国际金融报》记者通过访问多家不同规模、不同部门、不同岗位的券商内部员工，尝试找到蛛丝马迹。

“反正不乐观。有没有还不一定呢。”“没做指望，能年底双薪就不错了。”华东、华南两家券商业务部门负责人不约而同对《国际金融报》记者作出类似的感慨。

年终奖无望的，普遍倒起苦水或干脆佛系看开，有年终奖指望的，则盘算啥时落袋为安。

据记者了解，每家公司年终奖下发的时间不同，有的是1月份或者春节前，有的是五六月份，但发放基本都在上半年完成。

“往年是春节前预发一小部分，第二年年中发剩下的大部分。”东部某大型券商相关负责人在接受《国际金融报》记者采访时表示，“业务部门是分多次发放的。比如2019年的奖金有一部分要到2020年才拿到，这是出于风控考虑。”

作为高薪行业的典型代表，券商的年终奖究竟如何构成？据记者了解，不同券商、不同部门、不同岗位的年终奖构成，大有学问。

“年终奖需要管理层与董事方或股东方协商，年底按照当年业绩的一定比例来抽成发放，比如净利润的20％等。一般情况下，年终奖是年前就商定好了的。”华南一家券商中后台员工告诉《国际金融报》记者。

“我们是项目奖励制，主要是底薪加上项目提成构成。”某券商投行部门负责人称。

“牛市奖金更多，尤其是一些重要的业务部门，几百万元不在话下。而后台部门相对稳定。”谈起往昔的风光，2018年的行情着实令不少券商员工“黯然神伤”。

此外，记者通过采访发现，就券商年会而言，即使举办，大多已变成“年终总结会”、“纯开会”性质，规模预算均有所缩减，铺张奢华较少见到。

5

基金：“私募‘靠天吃饭’，公募看考核机制”

“今年就算了。”华东地区的一位私募董事长梁超（化名）言语间充满了无奈。他告诉记者，往年公司都是拿出两成产出（除掉管理费之外的毛收入），作为投研团队的年终奖，投研总监拿掉20％，其余由团队成员均分。对于业绩比较突出的基金经理，还会单独进行奖励。

“像2018年这样的熊市，做股票的私募根本赚不到钱。”梁超的言下之意，去年公司产品没有赚到钱，年终奖无从说起。

在梁超看来，私募行业就是“靠天吃饭”，牛市赚钱、熊市贴钱。遇上行情不好的年头，品牌硬的公司，还能靠管理费能裹住公司最基本的成本，品牌不硬的公司，管理费都贴给代销机构了。

梁超坦言自己压力很大，“如今正儿八经做产品的私募，压力比做实业的压力更大。但是现在的投资者都‘用脚投票’，谁能帮助赚钱就投资谁。所以有些私募索性只做一两个产品，其余的资金都私下拿去坐庄。”

按业绩拿年终奖是大多数股票类私募采用的做法。上海一位私募董事长告诉记者，“我们公司基金经理的年终奖就是产品净收益的20％至25％，没有收益的情况下，不可能有奖励。”

相比之下，今年做债券产品的私募公司年终奖更有盼头。“我们是投研一体化考核，因为人不多，所以是公司给部门打分，部门再给投资经理打分。业绩不是唯一因素，避免过度投机。”关于公司的年终奖分配机制，作为总经理的何峰（化名）直言不讳。

何峰所在的公司是一家债券私募，由于2018年抓住了债牛的行情，旗下产品大多表现不俗。不过，他表示今年的年终奖并不多，“全公司40个人大概分三四百万元吧。投研团队可能略多一点，但是总量也不大”。

“靠天吃饭”的私募基金年终奖少得可怜，一直以来被称为“旱涝保收”的公募基金，今年又能分得多少羹？

“整体来看，在公募行业，权益类基金经理的年终奖肯定会比固收类基金经理多一些，因为本身底薪更高。”据公募基金经理李胜（化名）透露，大部分公募给到基金经理的年终奖是12个月工资。

“虽然各家公司情况会有所区别，但行业年终奖均值大概就是这个水平。”李胜告诉记者，最大的区别在于考核机制。他所在的公司主要是看业绩的相对排名，“基本上业绩排名在前二分之一算60－70分，达到60分及格线就能拿到年终奖。当然，明星基金经理会拿得更多。”

这是否意味着，即便遇到2018年这样的熊市，基金经理的年终奖也不会受影响？“那倒不是，会影响整体水平，毕竟客户亏了那么多，年终奖发多了也不合适。”李胜表示。

上海一位公募人士告诉记者，他所在的公司也是采取类似的考核标准。“今年的权益基金冠军亏了4％，这个基金经理若是在我们公司，肯定还要大大奖励。要知道，熊市亏4％，比牛市赚50％难多了。反之，即便你在牛市赚了几个亿，但业绩排名在后二分之一，照样没奖金”。

不过，近年来公募的考核指标越来越丰富。多家公募基金人士表示，除了业绩的相对排名，规模增量、管理费收入、获奖情况等，也是考量的因素。

6

期货：“小型公司‘扎心’，大型公司大方”

2018年，期市一派生机盎然、红红火火，不少期货公司员工也开始打起“小算盘”，琢磨起年终奖的“厚度”。

《国际金融报》记者采访了多名期货公司的员工，试图了解期货业内人士年终奖情况。

上海一家期货公司的客户经理小刘告诉《国际金融报》记者，“我们做业务的比较特殊，薪水由基本工资和绩效组成。”有些期货公司对业务经理的提成高、激励大，业绩好的拿到百万年终奖，但也有业务没做好的期货经理，最终只能拿几万元。

小刘也提及，“对于中小型期货公司员工来说，年终奖可能就有些‘扎心’了。小公司仍依赖经纪业务和资管业务，而在去通道的大背景下，整体市场规模短期内剧烈下滑，对小期货公司来说造成较大影响，年终奖估计不会太好看。”

当然，并不是所有期货公司业绩都受到冲击。据了解，其他业务收入目前是不少期货公司做大规模的重要途径，而其他业务收入主要来源于风险管理子公司收入，也就是风险管理业务，目前是期货公司服务实体经济的重要手段，也已成为期货公司新的利润增长点。

另外，小刘说，“今年商品期货还是很给力的，不少游资大户都反映收益高于去年，我们的年终奖也水涨船高。2018年金融圈虽说又是‘薄情’的一年。不过，这一年，期货公司似乎过得还不错。”

某期货公司人士对《国际金融报》记者说，期货公司的年终奖一般是在年后发，普通员工通常年终奖大概是3至6个月基本工资，个人差异会比较大。同时，不同公司之间的年终奖差异也很大，大公司如永安期货、申银万国期货，是业内出了名的大方，而小公司年终奖可能要打上5折。

期货分析师老严对《国际金融报》记者坦言，“平稳为主，年终奖估计还是和去年一样。”

据老严透露，期货分析师目前工资构成还是以“基本工资＋绩效”为主，大头是工资，而绩效考核比较难量化。“研究所在期货公司隶属于成本部门，分析师水平也参差不齐，个别情况下给资管提供交易策略会有业务提成，不过大部分还是靠基本工资。所以大家也都很淡定，对待年终奖平常心就好。”（记者 范佳慧 潘洁 王媛媛 蒋金丽 见习记者 罗葛妹 李岚君）